기업 분석을 통한 투자

#유니셈은 1988년에 설립되었으며, 1993년 가스 스크러버를 국내 최초로 국산화한 기업이다. 1999년 코스닥 시장에 상장한 반도체 장비 전문 제조 기업이다. 반도체와 LCD 제조 공정상 발생되는 유해가스를 정화하는 장치인 스크러버, 반도체 공정상 안정적인 온도 유지를 제공하는 온도조절 장치인 칠러를 주력 상품으로 제작하고 있는 기업이며, 유니셈의 스크러버는 CVD 등 장비 한 대 당 한 개가 필요하며, 반도체 소자업체에 직정 공급하고 있고, 칠러는 챔버당 한 개가 필요하며, 반도체 장비업체에 공급하고 있는데유니셈은 AMAT(어플라이드 머티어리얼즈: 미국의 반도체 제조 장비 및 서비스하는 대기업)과 Lam Research(램 리서치:반도체 제조장비를 개발 생산하는 미국의 대기업) 등에 주력 협력사로 ..

#아이에스동서의 4분기 매출액은 3,386억 원으로 전년동기대비 40% 증가하였고, 컨센서스(전문가들 의 예측 보고 자료)에 부합한 것으로 나타났다. 영업이익은 513억 원으로 전년동기대비 83% 증가하였고, 컨센서스 영업이익 648억 원 대비 21%로밑돌아 다소 아쉬운 부분이 있었다. 영업이익컨센서스가 밑돈 이유로는 4분기 실적 턴어라운드를 예상하였던 해운, 콘크리트 부분의 지속 또는 확대에 기인한 것으로 보이나, 주력 사업인 주택과 환경의 실적 호재가 지속되었다는 점에는 매우 긍정적으로 받아드려지고 있다. 아이에스동서의 2021년 자기자본이익률 성장을고려한 주가순자산비율을 적용하였을 때목표주가를 높게 잡는 것이 타당할 것으로전문가들은 평가하고 있다. 아이에스동서의 2021년은 특히 주택 부분에서 고마..

KTcs는 컨텍센터(KT고객 및 일반고객 콜센터 운영),114&우선 번호 안내(114 전화를 통하여 번호 안내 후 유료 과금)KT의 유무선 통신에 대한 유통사업, 자회사 KT커머스(지분율 80%)의 전자상거래 사업 등을 진행하고 있다. KTcs의 2020년 영업이익은 135억 원으로 19%로 성장하였으며 코라나19로 인한 직.간접비 감소효과로 풀이된다. KTcs의 실적은 매우 안정적으로 흑자가 유지되고 있고,현재 성장모멘텀가 미미한 것으로 파악된다. 앞으로 대규모 현금을 통해 신규사업을 어떻게 진행할 것인지가 KTcs주가의 변동을 파악할 수 있을 것이다. KTcs의 현금 흐름을 보게 되면2014년 555억 원에서 2015년 665억 원, 2016년 695억 원에서 2017년 754억 원, 2018년 88..

# 에코프로비엠는 2016년 5월, 양극소재 사업 전문화를 위해 에코프로에서 물적분할한 에코프로비엠 하이니켈계 양극소재 제품을 먼저 개발하고 양산화에 성공한 기업이며, 국내 뿐만 아니라 세계 고용량 양극소재 시장을 선도하고 있는 기업이다. 무정전저원장치(UPS), 에너지저장시스템(ESS), 전기차(EV), 항공우주용, 의료용,군사용에 쓰이는 2차 전지의 미래 성장성을 바탕으로 에코프로비엠은 국내의 차세대 배터리 선두주자로 핵심 소재 기업이다. 양극재를 생산하는 에코프로비엠은 지난해 매출 8,547억 원, 영업이익 545억 원의 준수한 실적을 거뒀다. 전년 대비 매출은 39%로, 영업이익은 47% 급증하였으며, 영업이익률은 6.5%로 LG에너지솔루션의 두 배에 가까울 정도로 영업이익률이 매우 좋은 상황이다..

#엘앤에프는 2000년 7월 LCD용 BLU(스스로 빛을 내지 못하는 액정 디스플레이의 광원으로 사용되는 부품)제조, 판매하는 기업으로 설립되었고2005년 8월 자회사인 엘앤에프신소재를 설립하여 리튬이온 2차전지용 양극활물질 사업을 개시하였고, 2010년 이후 세계적 기업으로 위치한 기업이다. 2016년 2월 엘앤에프와 엘앤에프신소재의 합병을 통하여 주력사업인 양극활물질 사업 분야에서 세계적 기업으로 거듭나기 위한 전략과 자원의 효율적인 수립 및 재배치를 통한 글로벌 성장의 기초가 되었다고 알려졌다. 엘앤에프의 2020년 4분기 매출액은 1,033억 원이였고 영업이익 –14억 원으로 컨센서스(매매 등 일련의 정보) 를 밑돌았다. 전기차 배터리 양극재 매출이 처음으로 200억 원 발생하며 매출 비중 20%..

#휴켐스는 정부가 ‘2050년 탄소 중립’ 선언하는 등 저탄소 사회로의 전환이 가속화할 것이란 전망에 따라 주가가 상승하고 있다. 휴켐스의 2020년 4분기 매출액은 1,520억 원, 영업이익 299억 원으로 실적추정치 대비 밑도는 실적을 기록하였다. 이는 일회성 비용 반영 및 수출 수요 감소, 운송비 증가 등으로 인한 것으로 파악된다. 겨울 비수기 영향으로 출하량은 감소하였으나 툴루엔 스프레드의 상승으로20% 중반 정도의 높은 영업이익률을 기록하였고, 주요 고객사인금호미쓰이(세계 최대의 합성고무 기업인 금호석유화학가 일본 굴지의 화학 그룹인 미쓰이화학의 합작사)의 공격적인 판매로 2020년 평균 90% 이상의 가동률을 유지하였고4분기에도 금호미쓰이 정기보수 기간을 제외한 나머지 기간은높은 가동률을 보여..

#코아시아는 시스템 반도체, LED, 카메라 모듈, 음향 부품 사업, IT부품 유통 등 을 진행하는 기업이며, 본업 중에 시스템 반도체 사업 확장에 집중고 있고시스템 반도체 기업으로 거듭나기 위해 사업에 집중하는 기업이다. 2021년 1월에 주가가 상승하였고 2월에는 시가총액 3,000억 원을 상회하는 등 시스템 반도체 사업 확장에 대한 기대감 또한 높아지고 있는 상황이다. 코아시아의 시스템 반도체 사업은 디자인 솔루션 파트너 사업이다. 디자인 솔루션 파트너사는 파운드리 고객사 or 설계자산 협력사의 파트너로 인정받고 턴키 방식(턴키 방식은 제품을 구매자가 바로 사용할 수 있도록 생산자가 인도하는 방식이다. 디자인-빌드(Design-Build라고도 한다) 수주로 성과를 내었다. 코아시아의 경우, 자회사 ..

#한국항공우주는 KT-1기본훈련기, T-50고등훈련기, 수리온 기동헬기,송골매 무인기 개발 등성공으로 대한민국 안보와 항공전력을 책임져온 기업이며, 한국의 미래 핵심전력으로 꼽히는 KF-X와 LAH/LCH(소형무장/민수헬기)개발에 전력을 다하고 있는 기업이다. 한국항공우주의 2020년 4분기 실적은 7,686억 원영업이익 –83억 원, 영업이익률 –1.1%를 기록하였고, 컨센서스(실적예상치)영업이익 259억 원 대비 크게부진하였으나 일회성 요인(손실충담금 313억 원)을 제외하면 230억 원으로 11% 하회한 것으로 추정되는 부분이다. 4분기 매출액 yoy(전년 동기 대비 증감율)31% 감소한7,686억 원을 기록하였고, 사업부별로 보면 국내사업(군수)완제기수출, 기체부품 매출액은 각각 12%, -79%..

#2021년은 앱클론의 기업가치가 전과 비교할 수 없을 정도로 상승하는 원 포인트가될 것으로 보인다. 현재 항체 신약 개발 단계를 전으로 폭발적인 성장이 기대되는 Car-T(자신의 T세포가 암을 인식하고 근절할 수 있도록 재설계하여 유전적으로 변형되어 인공 수용체를 표현하고 특정 항원과 결합하여 환자의 종양 세포를 제거하는 치료제) 시장에서 임상 진입을 초 읽기게 들어갔기 때문이다. 2021년 회사 설립 이후 2018년까지 Henlius(중국에서 첫 바이오시밀러를 시판한 상해 헨리우스바이오텍 기업이며, 홍콩증권거래소 자금을 공모하면서 지난 2019년에 상장된 기업이다.)1건, 유한양행에서 4건 등 총 6건의 항체 관련 기술 이전 실적을 쌓아왔으며 높은 항체 생산 역량을 바탕으로 항체 공급 서비스 매출도 ..

풍력타워 세계 1위 씨에스윈드 풍력타워기업 씨에스윈드는 2년 전 지멘스와 양해각서(MOU)를 맺으며 큰 기대에 부풀었다.세계 행상풍력시장의 70%를 점하고 있는 풍려발전기기업 지멘스에 2017년부터 5년간 해상풍력타워 450기를공급하는 대형 수주를 이뤘기 때문이다.씨에스윈드는 지멘스와 2019년부터 내년 2020년 9월까지 1년간 전 세계에 1,532억 원의 풍력 타워를 공급하는계약을 체결하였고, 이중 약 300억 원의 대만 해상풍력 타워 납품을 제외하면 모두 육상풍력 타워 공급계약이였다.납품은 씨에스윈드의 베트남과 중국조앙이 담당하게 되었다.지멘스는 지난해까지 씨에스윈드에게 가장 큰 고객으로 필요한 타워를 3~6개월 스팟성 계약(전자공시를 볼 때기업의 미래 성과를 가늠해 볼 수 있는 공시를 해당 기업이..

국내 최초의 인스펙션 장비 업체 넥스틴 넥스틴은 2010년 설립된 반도체 인스펙션 장비 기업이다. 인스펙션 장비는 반도체 수율 향상에 꼭 필요한 필수적인 장비이며 반도체 전공정 과정에서 웨이퍼 패턴 결함을 검사하는 역할을 담당하는 장비이다. 넥스틴의 주요 고객사는 삼성전자, SK하이닉스, YMTC(중국), JHICC(중국)등이 있으며, 북미 주요 반도체 업체와의 협약을 늘려가며 장비 개발을 진행 중인 것으로 파악된다. 매출을 전방 시장으로 구분하고 있으며, DRAM 36%, NAND 36%, Logic 28% 순이다. 긍정적인 영업환경으로 매출 증대 넥스틴 인스펙션 장비 시장 내 점유율 확대를 통해 시장 확대를 예상하고 있다. 긍정적인 전망의 배경 원인은... 미중 무역 분쟁으로 인한 중국 시장 내 한국..

지난해 2020년 4분기 어닝 서프라이즈를 보여주었던 환인제약 포스팅 환인제약 2020년 4분기 실적은 매출액 442억 원, 영업이익 72억 원, 순이익 47억 원을 기록하였다, 이는 상품비중 감소 및 자사 제네릭 (제네릭이란?? 이미 출시된약을 그대로 만들어낸 의약품을 뜻한다.) 비중 증가에 따른 수익성 개선과 2019년 4분기 약가인하(요양기관, 유통업체, 제약사 대상 표본으로 의약품 실제 구입 가격을 1년 4번 조사하여 평균가 또는 최저가 기준으로 보험약가를 인하는 것) 비용 선반영에 따른 기저효과에 의한 것으로 나타났다. 환인제약은 정신과 의약품 특성상 알츠하이머, 우울증 등의 수요가 지속적으로 증가하고 있고, 매출액이 장기적인 성장 흐름을 보이고 있다는 것이 호재로 작용하고 있다. 2021년에는..

유일에너테크는 독보적 기술로 타사 대비 생산성을 우위에 있는 기업이다. 2차전지 제조설비 전문기업 ‘유일에너테크’는 조만간 코스닥 시장에 진출할 것으로 보인다. 2012년 설립 이후 노칭기 시장에서 독보적인 입지를 구축하고 있는 기업이며, 글로벌 친환경 에너지 장비 기업으로 도약하는 데 밑바탕이 되는 제품이다. 유일에너테크는 2차전지 핵심공정 중 조립공정에 사용되는 노칭, 스탱킹 관련 장비 등의 사업영역을 중심으로 하는 친환경 에너지 사업을 주력으로 성장해 왔다. 전기차용 배터리팩 조립고정 장비 턴키(턴키(영어: turnkey) 또는 턴키 방식은 제품을 구매자 가 바로 사용할 수 있도록 생산자가 인도하는 방식이다. 디자인-빌드(Design-Build)라고도 한 다. 우리나라에서는 설계와 시공을 함께 발주..

국내 유일 오버레이 측정기 국산화 오로스테크놀로지 기업에 대한 포스팅 일단 올버레이 계측 장비는 웨이퍼 위로 쌓이는 각 층의 물질이 정확하게 정렬 됐는지를 확인하는 장비이며, 빛을 쪼이고 반사된 빛을 확인, 분석하는 방식이고 층을 쌓을 때마다 장비를 통해 나노 단위로 오차를 파악하고 노광기 위치를 보정하는 역할을 한다. 해상력과 정밀도, 속도, 램프 수명 등이 경쟁력을 나타낸다. 전문가 및 업계에 의하면 오버레이 계측 장비 시장 규모는 세계적으로 4,000억 원에서 5,000억 원 규모로 추산되고 있고, 미국 계측 장비 회사가 시장점유율 60~70% 이상을 차지하고 있으며, 독점적 지위를 누리고 있는 것으로 조사 되었다. 나머지 30~40%에 가까운 점유율은 네덜란드 대형 노광 장비 회사인 ASML이 차..

일단 아하정보통신의 수상영역을 살펴보면 2011년 수출 500만불 탑 수상 2012년 글로벌 강소기업 선정, 수출 1000만불 탑 수상 2013년 세계인류상품 선정(판서모니터, 전자칠판, 전자교탁) 전자칠판, 전자교탁 조달우수제품 선정 2014년 e-Podium GOOD DESIGN 선정 글로벌 조달 선도기업 선정 2015년 자가조달 품질 인증 기관 선정, AEO공인(수출입 안전관리 우수공인업체지정) 도난 및 파손 방지를 위한 다층구조 멀티 태블릿PC용 충전함 시스템 특허 전자칠판 시스템을 이용한 회의록 작성 방법 특허 2016년 동탑산업훈장 2017년 글로벌 강소기업 재선정 및 경기히든클럽 회장 선정 2020년 G-Fair 2020올해의 제품상 우수상 수상 등을 수상하였다. 아하정보통신은 1995년 설..